>> >> Jak inwestować na rynkach wschodzących dzięki akcjom o dużej kapitalizacji

Jak inwestować na rynkach wschodzących dzięki akcjom o dużej kapitalizacji

Anonim

Meksyk jest rynkiem wschodzącym, który może wzmocnić dużą firmę, taką jak Apple. (Getty Images)

Zapasy wspomniane w tym artykule: PEP, PG, JNJ, KMB, CL, MSFT, GOOG, GOOGL, EBAY, CLX, AAPL, IBM

Jeśli Brexit sprowokował cię do inwestowania na arenie międzynarodowej, możesz uzyskać globalną ekspozycję od wielu międzynarodowych koncernów notowanych na giełdzie amerykańskiej.

Taka jest strategia Ron Weiner, dyrektor zarządzający i partner RDM Financial Group w HighTower Advisors z siedzibą w Chicago od 2009 r. Zabiega o swoich klientów, faworyzując stabilność potencjalnie bardziej satysfakcjonującą, ale bardziej zmienną metodę pozyskiwania ekspozycji na wschodzące rynki poprzez inwestowanie w bezpośrednio.

"Zdecydowaliśmy się mieć większą pewność po prostu będąc w Stanach Zjednoczonych", mówi. "Byliśmy gotowi zaakceptować niższe zyski dla stabilności."

Oprócz płynności, warto zainwestować w rynki wschodzące za pośrednictwem międzynarodowych koncernów amerykańskich, biorąc pod uwagę, że znajdują się one w znanym otoczeniu regulacyjnym, z solidnymi rynkami kapitałowymi i atrakcyjnym zarządzaniem - mówi James Anderson, dyrektor zarządzający funduszu Tierra Funds z siedzibą w New Jersey.

Rynki wschodzące są atrakcyjnymi obszarami wzrostu, ponieważ ich młodsza demografia może oznaczać popyt - na przykład w budownictwie mieszkaniowym - przewyższa podaż bardziej niż na rynkach rozwiniętych, mówi Anderson.

"Rynki wschodzące są atrakcyjne, ponieważ wzrost w wielu sektorach pozostanie silny", mówi.

Ten wzrost nadchodzi nawet, gdy wzrost rynku rozwiniętego jest bardziej powolny, mówi Jay Jacobs, dyrektor ds. Badań z nowojorskim Global X Funds. Jeśli chodzi o portfel 60-procentowych akcji i 40-procentowych obligacji, inwestorzy szukający wzrostu mogą wynieść od 8 do 10% na rynkach wschodzących - mówi.

Istnieją dwa sposoby uzyskania ekspozycji na wschodzące rynki, z ich zaletami i wadami.

Jednym ze sposobów jest inwestowanie w lokalne papiery wartościowe, które oferują większy potencjał wzrostu i dywersyfikacji, mówi Jacobs. Jednak większość inwestorów detalicznych musiałaby korzystać z funduszy giełdowych, ponieważ nie mieliby oni możliwości bezpośredniego inwestowania.

Drugim sposobem jest inwestowanie w wielonarodowe firmy, które czerpią znaczną część swoich przychodów za granicą - mówi. Może to być trudne, ponieważ wymaga więcej badań, a firmy nie zawsze wydzielają swój udział w przychodach z rynków wschodzących, mówi Jacobs.

Oczywiście, grając na rynkach wschodzących w ten sposób, inwestorzy mają mniejszą czystość ekspozycji, mówi Jacobs. W przypadku inwestorów, którzy posiadają już wiele takich rodzajów akcji, ich przeważenie prawdopodobnie nie zmienia zbyt dużej ekspozycji rynków wschodzących.

Minusem z punktu widzenia rynków wschodzących jest to, że inwestorzy zyskują zróżnicowaną pozycję międzynarodową, mając zapewne tylko 10-procentową ekspozycję na rynki wschodzące, mówi Anderson. Jednak ta sama dywersyfikacja, która sprawia, że ​​aprecjacja jest sprawdzana, gdy rynki są gorące, również oferuje mniejszą zmienność.

Podczas gdy amerykańska klasa średnia może nie być motorem wzrostu, kiedyś była prawdziwą historią byków w globalnej klasie średniej, mówi Weiner. "Chodzi o rosnącego konsumenta z klasy średniej na całym świecie, który wykorzystujesz zagranicznych klientów".

Trend ten przynosi korzyści firmom takim jak PepsiCo (ticker: PEP), Procter & Gamble Co. (PG), Johnson & Johnson (JNJ), Kimberly Clark Corp. (KMB), Colgate-Palmolive Co. (CL), Microsoft Corp. (MSFT ) i Alphabet (GOOG, GOOGL), dodaje, że jego zdaniem zarządzanie jest wystarczająco inteligentne, aby dowiedzieć się, gdzie jest wzrost.

Jacobs wskazuje na firmy z branży mediów społecznościowych, których skalowalność pozwoliła im skuteczniej penetrować rynki wschodzące niż firmy przemysłowe. Anderson lubi obronę i lotnictwo jako sposób gry na wschodzących rynkach w południowo-wschodniej Azji i na Bliskim Wschodzie.

Inne firmy do rozważenia przez inwestorów to:

eBay (EBAY). Jacobs wskazuje na tę firmę handlu internetowego jako przykład krajowej firmy, z której inwestorzy mogliby korzystać na rynkach zagranicznych. Firma poinformowała, że ​​ponad 57 procent jej przychodów netto pochodzi spoza USA w 2015 roku. Jego akcje spadły o 13, 5 procent w skali roku.

Clorox Co. (CLX). Po stronie konsumenta Anderson zwraca uwagę na firmy z silnymi przyczółkami w Azji i Ameryce Łacińskiej, takie jak producent produktów konsumenckich Clorox. Firma generuje około 20 procent swoich przychodów w skali międzynarodowej, a jej udziały wzrosły o 9 procent od 1 stycznia.

Apple (AAPL). Anderson uważa również, że Apple odniesie korzyści, ponieważ system operacyjny iOS dla urządzeń mobilnych będzie mógł szybko się rozwijać na rynkach wschodzących, takich jak Indie, Meksyk i Brazylia, i konkurować z tańszymi i bardziej rozpowszechnionymi urządzeniami działającymi w systemie operacyjnym Android. Międzynarodowa sprzedaż netto firmy stanowiła w ubiegłym roku 65 procent całkowitej sprzedaży netto. Jego akcje spadły w tym roku o 9, 2 procent.

International Business Machines Corp. (IBM). Anderson także lubi IBM, ponieważ uważa, że ​​jego platforma technologiczna Watson ma duży potencjał, szczególnie w sektorze opieki zdrowotnej. IBM działa w ponad 175 krajach. Jego akcje wzrosły o 10, 3 w tym roku.

9 sposobów na wykorzystanie wzrostu w Ameryce Łacińskiej